Факторинг, как и любой иной вид финансовой деятельности, предполагает присутствие рисков. Именно риски и обусловили классификацию факторинговых договоров. Факторинг с регрессом и без регресса: разница заключается в том, на чьи «плечи» или из чьего «кармана» будут возмещаться издержки, связанные с рисками. Факторинг регрессный, безрегрессный – это наиболее распространенные виды факторинговых договоров.
Рассмотрим особенности каждого из разновидностей факторинга в отдельности.
Безрегрессный факторинг
Договор факторинга без регресса– это выгодный вариант для компании-поставщика, то есть для клиента. Его схема предполагает, что риск, связанный с невыплатой задолженности дебитором и убытки с этим связанные оплачивает факторинговая компания, то есть финансовый агент.
На практике, такого рода соглашения предусматривают, что фактор выкупает дебиторскую задолженность, а значит, право требования принадлежит ему. Соответственно, по закону, компания-поставщик потребовать ее со своего контрагента или партнера не вправе, чем и обусловлен факт оплаты рисков финансовым агентом. Таким образом, на первый взгляд кажется, что поставщику такой договор экономически выгоден. Но, учитывая, что факторинговая компания – это такой, же экономический субъект, функционирующий с целью получения прибыли, следует предположить, что договор факторинга без регресса не так уж безобиден и прост. На практике, фактор, заключающий безрегрессные договора, тщательно подходит к выбору клиента, а также страхует себя на случай невозврата средств. Наиболее привычным вариантом страхования является повышенный процент и минимальная сумма первоначальной выплаты клиенту.
Для наглядности, можно привести пример таких условий:
- первый транш в пользу клиента составляет от 60 до 65% от суммы договора поставки;
- повышенная комиссии за перевод средств.
—>
При этом, оставшаяся часть суммы перечисляется только после того, как дебитор полностью погасил задолженность. Отдельно могут быть оговорены условия того, что комиссионное вознаграждение может быть снижено и пересчитано, если дебитор оплатил долг раньше срока.
Регрессный факторинг
Данный вид факторинговых услуг предполагает, что ответственность в ситуации, если дебитор задолженность не погасит, возлагается на компанию-поставщика. По сути, такой договор предполагает кредитование в счет дебиторской задолженности. В рамках такого договора предусматривается процент за пользование средствами.
Регрессный и безрегрессный факторинг — отличия
Регрессный факторинг пользуется большей популярностью, чем факторинговые услуги без регресса. Являясь, по сути, противоположными понятиями, регрессный и безрегрессный факторинг отличия имеет в условиях договора:
- В части суммы финансирования регрессный факторинговый договор предполагает выплату до 90% от суммы поставки, а при соглашении без регресса процент редко достигает 70%;
- При регрессном факторинге осуществляется страхование рисков, учет дебиторского долга, а также предоставляются информационные услуги, при факторинге без регресса дебиторская задолженность переуступается фактору. При этом оплата дебитором долга производится непосредственно фактору, и лишь после этого происходит окончательный расчет с клиентом.
Следует отметить, что именно условия соглашения играют ключевую роль в спорных ситуациях, так как законодательные нормы их решения на сегодняшний день еще пока не разработаны.
В статье разберем, что такое факторинг с правом регресса и без него. Узнаем, как выглядит схема факторинга, как фактор снижает свои риски, а также остановимся на сравнительной таблице между договорами обеих сделок.
Факторинг и регресс
Факторинг, как и другие финансовые отношения, предполагает наличие рисков. С целью снизить последние многие факторинговые компании предлагают клиентам регрессивный факторинг.
Слово «регресс» в финансах означает обратное требование о возврате ранее уплаченной суммы.
Договор факторинга с правом регресса предусматривает право фактора (факторинговой компании или банка) при неоплате товара или услуги покупателем потребовать с поставщика возврат уже выплаченной ему суммы.
Рассмотрим, как выглядит схема работы регрессного факторинга в случае неоплаты товара покупателем:
- Поставщик осуществляет поставку товаров (оказывает услуги) на условиях отсрочки платежа покупателю и передает документы фактору.
- Фактор оплачивает часть стоимости товаров (услуг) поставщику.
- Покупатель сразу или на каком-либо из этапов перестает выполнять свои обязательства.
- Фактор имеет возможность затребовать возврат средств с покупателя или поставщика по собственному выбору.
Особенности факторинга без регресса
Факторинг без права регресса означает, что риск неоплаты товара полностью переходит на фактора. Потребовать возврата уже переведенной суммы с поставщика он не сможет. Обычно безрегрессный факторинг подразумевает меньший объем финансирования (в процентах от стоимости услуг) и более тщательный анализ покупателей фактором.
Схема работы факторинга без права регресса в случае нарушения покупателем обязательств будет следующей:
- Поставщик выполняет поставку товара или оказывает услуги согласно договору.
- Документы, подтверждающие выполнение поставщиком своих обязательств, передаются фактору.
- Фактор оплачивает часть стоимость поставки (60 — 70%).
- При отсутствии платежа фактор принимает меры по принудительному взысканию долга с покупателя.
Сравнительная таблица
Разница между факторингом с регрессом и без него очевидна. Для наглядности соберем отличия в таблице.
| Параметр | Тип факторинга | |
| С регрессом | Без регресса | |
| Основные клиенты | Любые клиенты, в т. ч. новые | Только прошедшие проверку фактором |
| Размер оплаты фактором до полного погашения долга покупателем | 90 — 95% | 60 — 70% |
| Действия фактора при отсутствии своевременной оплаты | Взыскивает оплату по своему выбору с покупателя или поставщика | Задолженность подлежит взысканию с покупателя |
| Достоинства | Быстрое согласование при минимуме бумаг, относительно низкие комиссии | Простая схема работы, минимизация рисков поставщика |
| Недостатки | Поставщик несет дополнительные риски в случае неоплаты поставки покупателем | Ограниченное число предложений на рынке, более высокие комиссии |
Как фактор снижает риски
Любой фактор заинтересован в снижении своих рисков. Это позволяет ему увеличить эффективность ведения бизнеса. Для достижения нужного эффекта банки и факторинговые компании применяют различные методы:
- Тщательная проверка контрагентов. Скрупулезно проверяются и анализируются оба участника сделки (поставщик и покупатель).
- Повышение комиссии. При наличии сомнений фактор может запросить за свои услуги более высокую плату, чтобы компенсировать риски.
- Выплата средств меньшими траншами. При сомнениях по договору факторинга выплачивается только 60 — 65% от суммы поставки, в то время как при их отсутствии фактор может сразу выплатить до 90 — 95% средств.
Факторинг ― удобный финансовый инструмент, который позволяет обеспечить оперативное увеличение финансового потока. Существует две разновидности продукта. Факторинг с регрессом и без регресса. Из нашей статьи вы узнаете о том, чем они отличаются друг от друга, кому и в каких ситуациях будет выгоден тот или иной продукт.
Особенности регрессного факторинга
Этот продукт является самым простым и недорогим. Он оптимально подходит для компаний, которые работают с надежными и проверенными дебиторами. По сути, фактор финансирует счета клиента с отсрочкой платежа. При этом, если должник не выполняет свои обязательства по оплате, то ответственность, вне зависимости от причины (включая финансовую несостоятельность), полностью ложится на поставщика.
Продукт имеет ряд преимуществ. Выбирая регрессный факторинг, вы:
1 получаете финансовые средства сразу после того, как подтвержден факт поставки;
2 покрываете кассовые разрывы;
3 увеличиваете объем продаж за счет своевременного финансирования оборотных средств;
4 повышаете конкурентоспособность бизнеса благодаря возможности предоставить контрагенту необходимую ему отсрочку платежа;
5 получаете более выгодный размер комиссии по сравнению с другими продуктами факторинга.
Основной отличительной особенностью регрессного факторинга является то, что риск неплатежа покупателя остается на поставщике.
Продукт включает все составляющие факторингового обслуживания:
Особенности факторинга без регресса
Этот финансовый инструмент подходит для тех поставщиков, которые:
- планируют сотрудничество с покупателями из удаленных регионов;
- не могут проверить финансовое состояние потенциального контрагента;
- не имеют возможности самостоятельно управлять дебиторской задолженностью.
В данном случае фактор принимает на себя риск неуплаты со стороны покупателей. Именно в этом заключается ключевое отличие факторинга с регрессом и без регресса. Поставщик получает нужную ему сумму независимо от финансовой способности или неспособности дебитора провести платеж. Кроме того, факторинговая компания берет на себя все работы, связанные с управлением, в том числе с взысканием просроченной дебиторской задолженности с покупателя.
Среди преимуществ продукта стоит отметить следующие:
1 клиент получает актуальные сведения о платежеспособности своего контрагента;
2 поставщик исключает риск несвоевременной или неполной оплаты поставки дебитором;
3 за счет своевременного получения «живых» денег можно привлечь новых клиентов, расширить ассортимент товаров и, как следствие, увеличить оборот и прибыль;
4 сокращение административных расходов, поскольку не требуются специалисты, работающие с дебиторской задолженностью.
Кому подходит факторинг с регрессом и без регресса?
Оба финансовых инструмента применяются практически во всех отраслях, будь то производство продуктов питания или оптовые продажи канцелярских товаров. Ключевое условие для факторинга с регрессом и без регресса ― сотрудничество с отсрочкой платежа.
Для получения более детальной информации вы можете позвонить нашим специалистам по телефону единого контакт-центра 8 800 200 1808 или оставить заявку в форме обратной связи.
У Вас остались вопросы или решили воспользоваться нашими услугами?
Позвоните нам по телефону 8-800-200-18-08, либо отправьте заявку: